Genève Invest : Investir en obligations

Investir en obligations dans un environnement de taux d'intérêt plus élevés

Le marché obligataire traverse une période de changements importants car les banques centrales du monde entier ajustent leurs taux d'intérêt. Il s'agit d'un environnement complexe qui exige de la part des investisseurs une navigation informée et stratégique.
Lorsque les taux directeurs augmentent, les obligations nouvellement émises promettent des taux d'intérêt plus élevés, ce qui les rend plus attrayantes aux yeux des investisseurs axés sur les revenus.

Stratégies obligataires dans un contexte de hausse des taux d'intérêt

Dans ce contexte, les investisseurs ont recours à une stratégie classique : la diversification des dates d'échéance de leurs obligations. Cette méthode présente plusieurs avantages :

• S'adapter aux hausses de taux : Avec des obligations arrivant à échéance à des dates différentes, vous pouvez réinvestir les liquidités issues des remboursements, éventuellement à des taux plus élevés si les taux d'intérêt continuent d'augmenter
• Revenu constant : Cette stratégie prévoit un remboursement régulier de votre investissement, car les obligations arrivent à échéance à des intervalles échelonnées. Cumulés aux versements d’intérêts périodiques, vous bénéficiez d’un revenu stable et régulier
• Des risques équilibrés : Le risque que toutes vos obligations arrivent à échéance à un moment où les taux d'intérêt sont bas est réduit
• Flexibilité du marché : vous pouvez adapter la longueur de votre séquence d'obligations à vos besoins financiers, ce qui vous permet d'ajuster vos investissements lorsque les conditions du marché changent
  

Cette stratégie est particulièrement précieuse dans un monde où les banques centrales ajustent les taux d'intérêt afin de gérer la stabilité économique et de contrôler l'inflation.

Adapter la diversification à un environnement de taux d'intérêt élevés

La diversification reste une stratégie clé pour investir intelligemment, surtout lorsque le monde financier se serre la ceinture. Le marché obligataire connaît un regain d'intérêt, mais il est plus important que jamais de choisir les bonnes obligations.
Les obligations d'entreprise présentent des risques qui doivent être soigneusement évalués. Néanmoins, ces obligations offrent souvent des rendements plus élevés que les obligations d'État. Cela est particulièrement attrayant à l'heure actuelle, où les investisseurs sont à la recherche de rendements supplémentaires sans nécessairement augmenter le risque. La différence de rendement entre les obligations d'entreprise et d'État peut également contribuer à la protection contre l'inflation et compenser la prise d'un risque plus élevé.

Les obligations d'entreprise dans les portefeuilles - un exercice d'équilibre

Si l'on compare les obligations d'entreprise à d'autres types d'investissement, elles peuvent tout à fait conférer une certaine stabilité à un portefeuille. Les actions ont certes un potentiel de croissance plus élevé, mais elles sont également plus volatiles, ce qui peut être inquiétant en période de ralentissement économique.

Les obligations de société, en revanche, peuvent offrir un juste milieu, avec la possibilité de rendements attendus et un filet de sécurité sous la forme d'un droit légal sur les actifs, qui peut être utile si une société rencontre des difficultés. De plus, les obligations présentent généralement une faible corrélation avec les actions, c'est-à-dire qu'elles évoluent souvent indépendamment du marché des actions.

Contrairement à d’autres placements, les obligations offrent un certain degré de prévisibilité et de stabilité avec des plans d'intérêts et de remboursement fixes. Cela en fait un outil inestimable pour compenser les hauts et les bas possibles d'autres investissements.

Les gestionnaires de patrimoine de Genève Invest sont disponibles afin de discuter gratuitement avec vous de placements obligataires.
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